第6章考点1：资产负债表

1. 第6章考点1：资产负债表

2. 急求资产负债表分析 案例及答案

1、短期偿债能力指标计算 
营运资本=流动资产-流动负债
流动比率=流动资产÷流动负债
速动比率=(流动资产-存货)÷流动负债
保守的速动比率= (现金+ 短期证券+ 应收账款净额) / 流动负债 ×100%
现金比率=(货币资金+短期投资净额)÷流动负债
2、长期偿债能力指标计算 
资产负债率=(负债总额/资产总额)*100%
产权比率=(负债总额÷所有者权益总额)×100%
有形净值债务率=[负债总额/(股东权益-无形资产净值)]*100% 
利息偿付倍数=(税后利润+所得税+财务费用)/财务费用
1、营运资本
营运资本是指流动资产总额减流动负债总额后的剩余部分，也称净营运资本，它意味着企业的流动资产在偿还全部流动负债后还有多少剩余。
**公司的营运资本2008年和2009年略低于行业均值，这两年有一定的偿债风险。但2010的营运资本快速增长，较2009年翻了十几倍，这与公司加大了对国际市场的开拓力度有关，并增大了在海外的投资力度；与此同时，公司加强了对大客户的开发，成效明显成效。另外近几年各大城市的地铁，轨交的大建也使该公司业绩大涨的一个原因。
流动资产与长期资产相比，流动性强、风险小，但获利性差，过多的流动资产不利于企业提高盈利能力。企业应保持适当的营运资本规模。所以，**公司在快速发展的同时，需要结合自己的经营规模，警惕过高的营运资本。
  2、流动比率
    流动比率是流动资产与流动负债的比值。流动比率的内涵是每1元流动负债有多少元流动资产作保障，反映企业短期偿债能力的强弱。 
**公司近2008、2009年的流动比率基本持平，都在行业均值以下，2010年的比率较高，由**公司2008年资产负债表看出，公司减少了其他应付款，由此流动负债下降，所以引起公司流动比率的上升。2010年上升如此之迅速，与公司短期投资的收益密不可分。但是此指标若继续上升，表明企业在流动资产上占用的资金过多，资金利用率较低，降低了企业资产的盈利能力。
3、速动比率
速动比率是速动资产与流动负债的比值。所谓速动资产是流动资产扣除存货后的数额，速动比率的内涵是每1元流动负债由多少元速动资产作保障。 
**公司2008年的速动比率低于行业平均值，2009年基本持平，2010年增长较快。流动资产质量年年有改善，主要表现在：2010年公司应收款项净额比往年上升，由2009年的*****元增加到2010年的*****元，比2009年账面净值增加较多，说明了公司未加快清收应收账款。存货由08年的****元,增加到2010年的****元,增加了较多，货币资金却大幅增加由08年的***元增为2010年的***元，增加较多。流动资产质量的提高，对公司的短期偿债能力而言是大有好处，偿债风险较小。但是从浮动的趋势来讲，前3年与同业均值相差无几，说明企业这几年的变化较行业水平偏高，尤其是2010年的大幅增长，说明公司内部变动情况很大。由此可见，**公司偿还流动负债的能力较强，并且高于行业平均水平，表示清偿到期债务的能力较高，风险不大。
4、保守的速动比率
保守速动比率是指保守速动资产与流动负债的比值，保守速动资产一般是指货币资金、短期证券投资净额和应收账款净额的总和。 
**公司的保守速动比率2009年比2008年有大幅的上升，2010年又达到一个高峰，2009年**公司的保守速动比率同期高出行业均值高，2010年增长也很多。此指标比速动比率扣除了存货以外，还从流动资产中扣除了其他一些可能与当期现金流量无关的项目（如待摊费用等）再计算更进一步的变现能力。说明该公司的短期偿债能力大大提升。
5、现金比率
现金比率是现金类资产与流动负债的比值。现金类资产是指货币资金和短期投资净额。这两项资产的特点是随时可以变现。
该公司2008-2010年的现金比率迅速上升，虽然08、09两年的总体指标数额还是比较低，但是公司2010年度的现金比率为0.***，比上年的0.***提高了很多，说明此时的付现能力可以满足到期的流动负债,从这个角度看,公司的短期偿债能力很不错。
   6、资产负债率
资产负债率是全部负债总额除以全部资产总额的百分比，也就是负债总额与资产总额的比例关系，也称之为债务比率。资产负债率反映在资产总额中有多大比例是通过借债筹资的。用于衡量企业利用债权人资金进行财务活动的能力，同时也能反映企业在清算时对债权人利益的保护程度。 
该公司2008-2010年的资产负债率波动较大，2009年公司的资产、负债总额均急剧增加，资产总额由2008年的*****元增加到2009年的*****元，增加了4倍左右；负债总额由2008年的*****元增加到2009年的*****元，增加了近5倍。从而带动资产负债率的上升， 公司的资产负债率2009年底为**%，比上年的**%上升了**个百分点，但比行业平均水平低。说明公司负债率还是比较低，长期偿债能力风险不大。
7、产权比率
产权比率是负债总额与股东权益总额之前的比率，也称之为债务股权比率。所有者权益就是企业的净资产，产权比率所反映的偿债能力是以净资产为物质保障的。产权比率与资产负债率的区别为：产权比率侧重于揭示债务资本与权益资本的相互关系，说明企业财务结构的风险性，以及所有者权益对偿债风险的承受能力；资产负债率侧重于揭示总资本中有多少是靠负债取得的，说明债权人权益的受保障程度。 
可以看出该公司2008、2009年的产权比率大幅攀升，而2010年却直线下降。公司从2008年到2009年，产权比率的上升幅度在**%左右，2010年公司的产权比率为**%，属于比较低风险的财务结构，与2009年相比减少了***左右个百分点,该公司财务风险大大降低。可以看出该公司产权比率比较不稳定，2010年明显下降，表示该公司的财务结构在改变，向不好的方向发展。
8、有形净值债务率
    有形净值债务率是企业负债总额与有形净值的百分比。有形净值是所有者权益减去无形资产净值后的净值。即所有者具有所有权的有形资产净值。有形净值债务率用于揭示企业的长期偿债能力，表明债权人在企业破产时的被保护程度。 
该公司的有形净值债务率从2008年到2009年大幅攀升，但是2010年却下滑了。公司2010年的有形净值债务比率为***%，较2009年低了近***%。企业财务风险大大降低,可能存在不能偿还到期债务的风险很小。
9、利息偿付倍数
利息偿付倍数是指企业经营业务收益与利息费用的比率，也称为已获利息倍数或利息保障倍数。它表明企业经营业务收益相当于利息费用的多少倍，其数额越大，企业的长期偿债能力越强。 
该公司近三年的利息偿付倍数呈逐步上升的态势。通常情况下，该指标大于1，表明企业负债经营能赚取比资金成本更高的利润。2008年公司的利息保障倍数为***，说明公司的盈利可以偿还需支付的利息。2009年更是高达***。2010年该公司的账务费用为负，有向外放贷的可能   
由以上分析可以得出：该公司的偿还债务的风险不大，由于企业的利息偿付倍数很高，企业负债经营赚取的比资金成本的利润高，有额外利润，企业偿还到期利息能力强，市场信用良好。

3. 资产负债表 求详细解析

存货：11600+7600+25000=44200
流动资产=货币+存货+应收（借）+应付（借）+预付（借）+预收（借）-坏账=800+106000+（54000+4000）+（10000）-1000=173800
固定资产：187000-7000-2500=177500
资产合计：173800+177500=351300
应付债券：50000-20000=30000
负债合计：应付（贷）+应收（贷）+预付（贷）+预收（贷）+其他负债=（10500+9000）+（5500+2500）+18900+50000+50000=146400
所有者权益：351300-146400=204900
未分配利润：204900-200000-6000-14500=-15600

4. 资产负债表问题 求解

依据
总资产=总负债+所有者权益
c=5300-（400+600+2600）-500=1200
b=5300
a=5300-400-1700-2000-300=900
流动资产=400+900+1700=3000
总负债=400+600+2600=3600
净资产=总资产-总负债=5300-3600=1700

5. 第九题，资产负债表，帮助管理者分析什么

利用资产负债表观察：
财务结构及负债经营合理程度
拥有或控制资源情况及资金实力
观察企业偿债能力和筹资能力
预见未来财务状况
因此，本题正确答案是：A、B

6. 资产负债表计算分析题

解答：（1）收到其他单位前欠货款32000元，存入银行
                  借：银行存款   32000
                         贷：应收账款     32000          
           （2）销售商品（销售额1000*100=100000元，增值税销项税额100000*17%=17000元）
                  借：银行存款                                           117000
                        贷：主营业务收入                                      100000
                             贷：应交税费-应交增值税-销项税额       17000
                  结转商品成本：（商品成本1000*70=70000元）
                 借：主营业务成本          70000
                       贷：存货                       70000
          （3）采购商品（商品成本50000元，增值税进项税额50000*17%=8500元）
                  借：存货                                          50000
                  借：应交税费-应交增值税-进项税额   8500
                        贷：应付账款                                      58500
          （4）开出转账支票支付销售商品运杂费
                  借：销售费用            2000
                       贷：银行存款             2000
          （5）从银行归还借款及本月利息
                  借：短期借款                  50000
                  借：财务费用                      350
                       贷：银行存款                      50350
           （6）通过银行支付部分料款
                  借：应付账款             38500
                        贷：银行存款              38500
   应收账款                本期借方        0     本期贷方  32000    余额  55600
   存货（库存商品）  本期借方 50000   本期贷方  70000    余额138900
  流动资产合计477380
  应付账款                本期借方    38500   本期贷方  58500   余额  95400
  应交税费                本期借方       8500   本期贷方  17000   余额 24300

7. 请教 资产负债表的两道客观题 求分析

1、资产负债表中的未分配利润期初是截止上年利润分配的累计，而本年是由年初利润分配+本年利润合计填列的，当然不对。
2、年末本年利润会结转到“利润分配”科目，因此年末资产负债表中“未分配利润”项目填列的金额一定等于“利润分配”科目的年末余额。
这里你要明白“未分配利润”是利润分配的二级科目！若不进行利润分配，那么利润分配就等于未分配利润”

8. 什么是资产负债表?资产负债表分析方法

资产负债表分析是即把定量分析和定性分析结合起来，全面分析各种因素对资产负债的影响，使资产负债表的阅读者获得必要的信息。